秋冬季环保限产又来了 我们的钢市会怎样?

新闻来源: 钢圈网 2019-10-15


秋冬季环保限产又来了我们的钢市会怎样?

从国庆节前夕,大家都在关注七十周年大庆限产。长假过后,多地又出台了不少防治大气污染的错峰生产、限产的措施。乍一看,五花八门,一会儿是这限产,一会儿是那又限产了,消息不断刷屏,让人应接不暇。今天我们仔细梳理一下限产的路径和对市场的影响,以免钢贸朋友们老盯着环保限产,看“天气做行情”,为大家节省点时间。

限产,这几年从来没停过!

记得曾经有个桥段,说雾霾严重到伸手拿出一张一百元钞票,看不清主席的脸。那个时候民众对环保的意识突起,来自民众对健康,对空气的呼声唤来一轮又一轮的环保措施,可以说,经过这几年的上上下下的共同努力,牺牲了那么多工厂工人的饭碗,才换来了更多的蓝天。


有钢贸朋友记得,从2017年开始,环保部公布的环保限产比例史无前例,开始了与往年大不相同的措施。一方面是第一次明确以高炉生产能力计算来实施对产量实质影响;另一方面是限产时间长,开始长周期的4个月限产跨度,在此之前都是限产历时1-3周,甚至一个月。另外还对对空气质量改善目标做了明确细致规定。自此环保大限拉开帷幕,隔三差五总能听到环保限产。当然,这之中最引人关注的是秋冬季限产措施,因为这段时间空气最差,周期最长,而且目标一次比一次升级,具体。


如2018年《京津冀及周边地区2018-2019年秋冬季大气污染综合治理攻坚行动方案》提出,2018年10月1日至2019年3月31日,京津冀及周边地区细颗粒物(PM2.5)平均浓度同比下降3%左右,重度及以上污染天数同比减少3%左右。而今年的要求是PM2.5平均浓度同比下降5.5%,重度及以上污染天数同比减少8%。


限产,是由“严”到“松”,再到“精”的转换!

最初的限产,是大面积的停产限产,为此当时有很多民营企业老板上书政府,诉苦。经历了很长一段时间限产与保就业的争论。但现在,没有这种争论了,限产也出现了更多层次,更多灵活宽泛的措施。这两年和前年的对比,以前“一刀切”的限产没有了。环保部有关同志都谈了一个共同点“坚决制止一刀切”,这说明限产不会一撮而就,部分青红皂白一全停,而是有分类、有区别、有针对灵活机动的环保措施。


去年采暖季环保限产主要实施范围包含,京津翼,汾渭平原,长三角三大地区。其中,汾渭平原,长三角地区。其中汾渭平原和长三角地区并未规定具体限产比例,唐山市经过当地市政府15届17次常务会议审议通过要求各地认真执行,全市2500多万吨的限产产能,占纳入错峰生产范围高炉产能的42.57%,但结合政策鼓励和支持因素折算,最终高炉限产产能为1859.22万吨,占纳入错峰限产范围高炉产能的31.55%。

今年,生态环境部出台行动方案要求实施差异化应急管理,根据空气质量进行短期动态调控。意见稿提及A类企业原则上在重污染期间可不采取减排措施,同时唐山31家钢厂在10月底之前要完成超低排放改造,这意味着今年采暖季限产大概率会完全放松。这足以看出,环保限产,越来越明细,越来越“精”。不是以前企业刚上完环保设备,又达不到新的环保指标,再投入巨资使设备达标的时候了。


限产,从来没真正降低产量!

环保限产,毕竟是从治理空气污染的角度出发的,这与我们铁腕清理“地条钢”,淘汰落后产能是有本质的区别。前者在于改善民生,改善生活质量,后者是产业结构调整,是让钢铁行业严重亏损中走出来的企业“保命”措施。但是我们也要看到,环保限产的影响,行情多是情绪上的,对产量有影响也是短期的,中长期并没有改变产量快速增长的事实。


粗钢产量就不用说了,今年奔10亿吨的方向去。单说钢筋产量,2017年是1686.1万吨,到当年12月增长到1734.6万吨,到2018年4月有所下降,但从5月-7月3个月的调整之后,一路上涨,到2018年12月,达到了1907.7万吨。2019年4月突破2000万吨的月产量后,今年6月达到2269.3万吨。比2017年12月增加了534.7万吨。一个钢筋品种,相当于增加了一个中型钢铁企业年产量。而热轧呢,2019年上半年较2018年上半年产量上升近1000万吨。限产是限产,产量是产量。产量增长与需求和行业利润更有直接因果关系,不是靠限产限得住的。

限产,也不一定托起钢价!

那么钢价呢?2018年11月大跌记忆犹新,限产季正当时,单一个月说跌就跌了800块。这是很现实的例子,国庆节前也是一直炒限产,拉价,但节后却表现平平。所以说,钢市的走法,不能说和限产一点没有关系,但没有绝对关系。市场是一个动态平衡的过程,讲究天时地利人和,天时是宏观驱动,地利是产业和各个公司的情况,人和是市场的情绪。真正的行情,三者缺一不可。不是单一的环保限产就能起决定作用的。所以说,每天都不停有环保限产的消息,也不用实时都盯着,该限产还的限产,行情该怎么走还的怎么走。多思考逻辑,少盯一些限产信息,也是有必要的。